Samenvatting

D.d. 30-03-2023: Het leenbedrag via de crowdfundcampagne is verhoogd met € 350.000,- van € 1.300.000,- naar € 1.650.000,-. De private lening zal daardoor met dalen van € 2.000.000,- naar € 1.650.000,-

Mevrouw Oei (1966) en haar partner zijn jarenlang vaste importeur geweest van een aantal luxueuze merken. Circa vijf jaar geleden heeft de fabriek alle importeurs terug gekocht en zijn zij in vaste dienst getreden bij een van deze luxe merken te Amsterdam.

Met M.B.C. Holding B.V. hebben de ondernemers een bedrijf dat participeert in diverse bedrijven. M.B.C. Holding is opgericht op 31 mei 2002 in Rotterdam. In de werkmaatschappij onder M.B.C. Holding B.V. zijn ondernemers 25 jaar actief geweest.

Circa vijf jaar geleden hebben ondernemers het huurpand kunnen kopen, waar zij tien jaar kantoor hebben gehouden. De afgelopen twee jaar zijn ondernemers bezig geweest met een grootscheepse verbouwing van het kantoorpand aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B te Amsterdam en de verwachting is dat deze binnen drie tot zes maanden verkoopklaar is.

De ondernemers zijn voornemens de bovenwoning te gaan verhuren en de benedenwoning te verkopen op moment dat er kadastraal gesplitst is. De gemeentelijke splitsing bestaat al ruim 30 jaar, de formele kadastrale splitsing is reeds aangevraagd.

De Loan-to-Value (LTV) bedraagt 73% voor verbouwing en na het afronden van de verbouwing bedraagt de LTV 58%.
 
Financieringsbehoefte
De totale investering bedraagt € 3.300.000,-. Deze zal ingevuld worden door een combinatie van een private lening ter hoogte van € 2.000.000,- en deze publieke funding van € 1.300.000,-. De looptijd is 24 maanden, aflossingsvrij, met derhalve een slottermijn ter hoogte van het leenbedrag. De rente bedraagt 7,5% per jaar gedurende de gehele looptijd.

De totale financiering zal € 3.300.000,- bedragen, waarbij er met communicerende vaten gewerkt zal worden. Het is dus mogelijk dat deze publieke funding qua omvang verandert, evenals dat de private lening in omvang kan veranderen.

Risico
De overall Collin Credit score is Goed en de Dun & Bradstreet score is Minimaal risico. De gestelde zekerheden en voorwaarden zijn:

• De geldnemer is M.B.C. Holding B.V.
• Mevrouw M.V. Oei en haar partner geven een gezamenlijke borgstelling af voor € 3.300.000,- Deze borgstelling heeft op dit moment materiële waarde, op basis van de overwaarde op het onroerend goed aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B, 1071 RH te Amsterdam.
• Ter securering van de bovenstaande borgstelling wordt er een eerste hypothecaire inschrijving ter hoogte van € 3.300.000,- op het onroerend goed aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B, 1071 RH te Amsterdam, kadastraal bekend als sectie Z nummer 503 te Amsterdam. Het onroerend goed kent een marktwaarde voor verbouwing van € 4.535.000,- en na verbouwing van € 5.650.000,- op basis van twee taxatierapporten met waardepeildatum 15-7-2022 en 8-12-2022.
• Bij de uitboeking van de lening zal een bedrag van € 350.000,- in depot worden gehouden. Hieruit zal de eerste 14 maanden de rente en kosten van de lening worden voldaan. Het depot zal worden verpand aan de investeerders van Collin.
• Geldnemer heeft de verplichting om, bij verkoop van de benedenwoning, eenmalig € 2.000.000,- naar rato af te lossen op de leningen tegen een extra vergoedingsrente van twee maanden.
• Aanvullend heeft de geldnemer de mogelijkheid om in de laatste twaalf maanden van de looptijd, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente.

Leendoel

De financiering wordt aangewend voor de herfinanciering van de huidige bouwfinanciering.

Ondernemer

Mevrouw Oei (1966) en partner zijn beide eigenaar van M.B.C. Holding B.V. Beide ondernemers zijn jarenlang importeur geweest van luxe merken. Ongeveer vijf jaar geleden zijn zij in vast dienst verband getreden van een van deze luxe merken te Amsterdam.

Onderneming

Met M.B.C. Holding B.V. hebben de ondernemers een bedrijf dat participeert in diverse bedrijven. M.B.C. Holding is opgericht op 31 mei 2002 in Rotterdam. In de werkmaatschappij onder M.B.C. Holding B.V. zijn ondernemers 25 jaar lang importeur geweest van diverse luxueuze merken. Een aantal jaar geleden zijn ze als importeur gestopt en zijn ondernemers gestart met participeren in andere bedrijven.

Ongeveer vijf jaar geleden hebben de ondernemers het huurpand kunnen kopen, waar zij tien jaar kantoor hebben gehouden. De afgelopen twee jaar zijn de ondernemers bezig geweest met een grootscheepse verbouwing van het onroerend goed aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B en de verwachting is dat deze binnen drie tot zes maanden verkoopklaar is.

Nicolaas Maesstraat 134 A: 
Het oorspronkelijke object bestaat uit een kantoorruimte verdeeld over begane grond en souterrain. De begane grond is 65m2 groot en voorzien van vloerverwarming, inbouwverlichting, lift en met toegang tot de achtertuin. Het souterrain is 76m2 groot en is voorzien van inbouwverlichting, twee toiletten en een installatieruimte met CV-ketel en mechanische ventilatie. De verbouwing tot appartement is inmiddels in volle gang en de verwachting is dat het tegen het einde van het derde kwartaal van 2023 wordt opgeleverd.

Nicolaas Maesstraat 134 B: 
Dit object bestaat uit een appartement, bestaande uit een eerste, tweede en derde verdieping met dakterras. De eerste verdieping bestaat uit twee slaapkamers, walk-in closets, badkamer en lift. De tweede verdieping bestaat uit twee slaapkamers, twee badkamers, wasmachine ruimte en lift. De derde verdieping bestaat uit een woonkamer met open keuken met inbouwapparatuur. De vierde verdieping betreft het dakterras met dakhuis. 

De ondernemers zijn voornemens de bovenwoning te gaan verhuren en de benedenwoning te verkopen op het moment dat er kadastraal gesplitst is. De formele kadastrale splitsing is reeds aangevraagd.

Juridische structuur
 

Financieringsbehoefte

Investeringsoverzicht

Leenbedrag: € 1.300.000,-, waarbij er gewerkt wordt met communicerende vaten met de private lening.
Rente: 7,5%.
Looptijd: 24 maanden aflossingsvrij, met derhalve een slottermijn van het leenbedrag in de 24e maand.

Er wordt een rentedepot ter hoogte van € 350.000,- van het opgehaalde bedrag aangehouden. Hieruit zullen de eerste 14 maanden rente en kosten worden betaald van zowel de private lening als de lening via Collin Crowdfund.

Private lening
Via private investeerders wordt een lening verstrekt ter hoogte van € 2.000.000,-. Alle investeerders (privaat danwel via deze crowdfund lening) hebben een gelijke zekerheidspositie. De totale financiering zal te allen tijde maximaal € 3.300.000,- bedragen, waarbij er met communicerende vaten gewerkt zal worden. De uitboeking van de totale financiering vindt in een keer plaats na succesvolle funding. Na uitboeking van de gelden zal de lening rentedragend worden gemaakt. 

Risico

Dun & Bradstreet
Collin Crowdfund werkt samen met het onafhankelijke creditratingbureau Dun & Bradstreet. De kwalificatie van Dun & Bradstreet wordt gebruikt als voorspellende indicator om bedrijfsrisico’s te bepalen. De kwalificatie voor M.B.C. Holding B.V. is Minimaal risico. Ter volledigheid zijn de scores van M.B.C. Invest B.V. en Bagijn B.V. Laag risico. Voor deze aanvraag hanteren we de score Minimaal risico.

Collin Credit Score
De Collin Credit Score is een gewogen score gebaseerd op een mix van afloscapaciteit, solvabiliteit en zekerheden. De score is gebaseerd op de taxatierapporten van het de taxatierapporten het genoemde onroerend goed, de jaarcijfers van M.B.C. Holding B.V. van de boekjaren 2019-2020, 2020-2021 en een verklaring van de accountant over de conceptcijfers 2021-2022. De overall Collin Credit Score is Goed.

Afloscapaciteit 
Op dit moment wordt het onroerend goed niet verhuurd en zal verkoop klaar worden gemaakt na verbouwing.

Er wordt € 350.000,- in depot gehouden voor betaling van de rente en kosten van de eerste 14 maanden. De verwachting is dat de benedenverdieping dan verkocht is, waarmee de lasten fors dalen.
De verwachte netto cashflowoverschot van M.B.C. Holding B.V. bedraagt voor het boekjaar 2020-2021 € 28.000,-.

De accountant van M.B.C. Holding B.V. heeft aangegeven dat op basis van de conceptcijfers van het boekjaar 2021-2022, geen noemenswaardige wijzigingen te verwachten zijn.

Naast de inkomsten vanuit M.B.C. Holding B.V. zijn beide ondernemers actief in loondienst waarbij de inkomsten dermate zijn, dat aan de toekomstige renteverplichtingen voldaan kan worden. Wij kwalificeren de afloscapaciteit als Goed

Solvabiliteit
De solvabiliteit van M.B.C. Holding B.V. voor boekjaar 2020-2021 bedraagt 93% op een balanstotaal van € 3.053.000,-. Na financiering zal de solvabiliteit naar verwachting dalen tot 45% op een balanstotaal van € 6.253.000,-. De accountant van M.B.C. Holding B.V. heeft aangegeven dat op basis van de conceptcijfers van het boekjaar 2021-2022, geen noemenswaardige wijzigingen te verwachten zijn. Wij kwalificeren de solvabilteit als Goed.

Zekerheden en voorwaarden

• De geldnemer is M.B.C. Holding B.V.
• Mevrouw M.V. Oei en haar partner geven een gezamenlijke borgstelling af voor € 3.300.000,- Deze borgstelling heeft op dit moment materiële waarde, op basis van de overwaarde op het onroerend goed aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B, 1071 RH te Amsterdam.
• Ter securering van de bovenstaande borgstelling wordt er een eerste hypothecaire inschrijving ter hoogte van € 3.300.000,- op het onroerend goed aan de Nicolaas Maesstraat 134, 134 A en 134 B, 1071 RH te Amsterdam, kadastraal bekend als sectie Z nummer 503 te Amsterdam. Het onroerend goed kent een marktwaarde voor verbouwing van € 4.535.000,- en na verbouwing van € 5.650.000,- op basis van twee taxatierapporten met waardepeildatum 15-7-2022 en 8-12-2022.
• Bij de uitboeking van de lening zal een bedrag van € 350.000,- in depot gehouden. Hieruit zal de eerste 14 maanden de rente en kosten van de lening worden voldaan. Het depot zal worden verpand aan de investeerders van Collin.
• Geldnemer heeft de verplichting om, bij verkoop van de benedenwoning, eenmalig € 2.000.000,- naar rato af te lossen op de leningen tegen een extra vergoedingsrente van twee maanden.
• Aanvullend heeft de geldnemer de mogelijkheid om in de laatste twaalf maanden van de looptijd, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente.

Door zowel de hypothecaire inschrijving als de persoonlijke borgstelling kwalificeren wij de zekerheden als Goed. 

Samenvattend 
Afloscapaciteit: Goed
Solvabiliteit: Goed
Zekerheden: Goed 
Overall: Goed

Deel deze leningaanvraag!

Laatste investeringen