M. Dogan, A. Dogan en R. Dogan-Parilti
Samenvatting
M. Dogan, A. Dogan en R. Dogan-Parilti hebben een gezamenlijke vastgoedportefeuille. Één van de objecten willen de ondernemers gaan verbouwen tot twee appartementen. Daarnaast worden een aantal bestaande leningen geherfinancierd.
De vastgoedportefeuille bestaat uit onroerend goed met bestemming wonen met bedrijvigheid. Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 4 is jaren gebruikt voor bedrijvigheid. Het onroerend goed staat nu leeg en de ondernemers willen dit gaan ombouwen tot twee appartementen. Alle overige objecten zijn momenteel verhuurd.
De verwachting is dat de (WOZ-)waarde van het onroerend sterk zal toenemen als de twee appartementen gerealiseerd zijn. De verwachting is dat de appartementen eind 2024/begin 2025 gereed zijn voor de verhuur.
De Loan-to-Value (LTV; de verhouding tussen het saldo van de uitstaande lening en de totale waarde) na financiering bedraagt 56% bij aanvang en 52% bij slottermijn op basis van een totale WOZ-waarde van € 1.253.000,- per 1-1-2023.
Financieringsbehoefte
De totale investering bedraagt € 720.000,-. De gevraagde financiering via Collin Crowdfund bedraagt € 700.000,-. De looptijd is 36 maanden met een maandelijkse lineaire aflossing van € 500,- gedurende de eerste 5 maanden, gevolgd door een maandelijkse aflossing van € 1.583,33 en een slottermijn van € 650.000,-. De rente bedraagt 8,0% per jaar gedurende de gehele looptijd.
Risico
De Dun & Bradstreet kwalificatie voor deze aanvraag is niet van toepassing vanwege het box3-karakter van de financiering. De overall Collin Credit Score is Goed.
De gestelde zekerheden en voorwaarden zijn:
- De geldnemers zijn M. Dogan, A. Dogan en R. Dogan-Partilti. De ondernemers zijn hoofdelijk aansprakelijk voor het gehele leenbedrag. De waarde van de hoofdelijke aansprakelijkheid is op dit moment materiaal van aard op basis van de overwaarde op de vastgoedportefeuille in privé, waar ook hypotheek op wordt gevestigd.
- Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving ter hoogte van € 700.000,- verkregen ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund, op de vastgoedportefeuille bestaande uit:
- Het onroerend goed aan de Graafseweg 156, 6531 ZV te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 2, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 2A, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 4, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 8, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 2072 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Vuurdoornstraat 13, 6543 TX te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie H nummer 1619 te Neerbosch.
Het onroerend goed kent een totale WOZ-waarde van € 1.253.000,- per 1-1-2023.
- De (huidige en toekomstige) huurpenningen van het onroerend goed, waar tevens hypotheek op wordt gevestigd, worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
- Geldnemer heeft de mogelijkheid om gedurende de laatste 12 maanden, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, vervroegd af te lossen tegen drie maanden vergoedingsrente voor de investeerders.
- Aanvullend heeft geldnemer de mogelijkheid om in de laatste zes maanden van de looptijd, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente, als de geldnemer zijn lening via Collin Crowdfund gaat herfinancieren. De investeerders in deze lening krijgen in dat geval een eerste investeringskans in de nieuwe lening.
- Geldnemer heeft de mogelijkheid om eenmaal per kalenderjaar maximaal 10% van het oorspronkelijke leenbedrag af te lossen zonder extra vergoedingsrente. De looptijd zal hierbij gelijk blijven, de extra aflossing zal in mindering worden gebracht op de slottermijn.
Leendoel
De financiering is bedoeld voor de verbouwing van het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 4 te Nijmegen. Daarnaast worden enkele bestaande leningen geherfinancierd.
Ondernemer
M. Dogan is jurist en heeft zijn eigen bedrijf Dogan Legal. Naast zijn werk als jurist is hij ook beëdigd tolk-vertaler. Hij spreekt vloeiend Nederlands, Duits en Turks en heeft daarnaast kennis van Nederlands, Duits, Turks en Zwitsers recht.
Samen met zijn ouders, A. Dogan en R. Dogan-Parilti, beiden gepensioneerd, hebben zij een vastgoedportefeuille bestaande uit zes objecten.
Onderneming
M. Dogan is met Dogal Legal uitgegroeid tot een advocatenkantoor die zijn juridische diensten aanbiedt aan cliënten uit Nederland, Turkije, Duitsland en Zwitserland. Hij is een allround jurist. Hij is breed opgeleid en kan hierdoor mensen ondersteunen op het gebied van burgerlijk recht, handels- en ondernemingsrecht, personen- en familierecht, huurrecht, erfrecht, algemeen verbintenissenrecht, strafrecht en bestuursrecht. Hij spreekt vloeiend Nederlands, Duits en Turks en hij heeft kennis van de Nederlandse, Duitse, Turkse en Zwitserse rechten. Naast zijn werk als jurist is hij ook beëdigd tolk-vertaler.
De vastgoedportefeuille bestaat uit onroerend goed met bestemming wonen met bedrijvigheid. Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 4 is jaren gebruikt voor bedrijvigheid. Het onroerend goed staat nu leeg en de ondernemers willen dit gaan ombouwen tot twee appartementen. Alle overige objecten zijn momenteel verhuurd.
De verwachting is dat de (WOZ)-waarde van het onroerend sterk zal toenemen als de twee appartementen gerealiseerd zijn. De verwachting is dat de appartementen eind 2024/begin 2025 gereed zijn voor de verhuur.
Juridische structuur
Financieringsbehoefte
Investering/verbouwing/ontwikkeling onroerend goed | € 260.000,- |
Herfinanciering bestaande leningen | € 375.000,- |
Onvoorzien/aanvullende kosten | € 85.000,- |
Totale investering | € 720.000,- |
Reeds ingebrachte eigen middelen | € 20.000,- |
Lening via Collin Crowdfund | € 700.000,– |
Leenbedrag: € 700.000,-, met een slottermijn van € 650.000,-
Rente: 8,0%
Looptijd: 36 maanden, met een maandelijkse lineaire aflossing van € 500,- gedurende de eerste 5 maanden, gevolgd door een maandelijkse aflossing van € 1.583,33, met een slottermijn van € 650.000,-.
Overige financiers
Na de herfinanciering van de bestaande leningen zijn er geen overige financiers meer betrokken bij de ondernemers.
Risico
Dun & Bradstreet
Collin Crowdfund werkt samen met het onafhankelijke creditratingbureau Dun & Bradstreet. De kwalificatie van Dun & Bradstreet wordt gebruikt als voorspellende indicator om bedrijfsrisico’s te bepalen. Vanwege het box-3 karakter van de financiering is de Dun & Bradstreet score niet van toepassing. Ter volledigheid is de score van de eenmanszaak van M. Dogan; Dogan Legal Laag risico.
Collin Credit Score
De Collin Credit Score is een gewogen score gebaseerd op een mix van afloscapaciteit, solvabiliteit en zekerheden. De score is gebaseerd op de huurinkomsten van de vastgoedportefeuille en de jaarcijfers van 2022 en 2023 van Dogal Legal. De overall Collin Credit Score is Goed.
Afloscapaciteit
De huurinkomsten bedragen € 77.000,- per jaar, met een netto cashflow overschot, na rente en aflosverplichtingen, van € 37.000,-. De ondernemers hebben per 1 juli 2024 de huur verhoogd. De huurinkomsten bedragen vanaf 1 juli 2024 € 79.000,- per jaar, met een netto cashflowoverschot van € 35.000,-. De verwachting is dat de verbouwing van Oude Azaleastraat 4 tot twee appartementen eind 2024/begin 2025 afgerond zal zijn. De verwachte huur bedraagt voor deze twee appartementen € 3.000,- per maand. De totale huurinkomsten per jaar komen hiermee op € 115.000,-, met een netto cashflow overschot, na rente- en aflosverplichtingen, van € 29.000,-.
Naast de vastgoedportefeuille heeft de heer M. Dogan een advocatenbureau; Dogal Legal. De omzet in 2023 bedroeg € 94.000,-, met een nettowinst van € 90.000,-. Voor 2024 wordt een omzet verwacht van € 103.000,-, met een winst voor privé onttrekking van € 98.000,-. Wij kwalificeren de afloscapaciteit als Goed.
Solvabiliteit
De solvabiliteit van de vastgoedportefeuille voor financiering bedraagt 62% op een balanstotaal van € 1.253.000,-. Na financiering daalt de solvabilteit tot 44%. Het balanstotaal is gebaseerd op de WOZ-waarde van het onroerend goed. Wij kwalificeren de solvabiliteit als Goed.
Zekerheden en voorwaarden
- De geldnemers zijn M. Dogan, A. Dogan en R. Dogan-Partilti. De ondernemers zijn hoofdelijk aansprakelijk voor het gehele leenbedrag. De waarde van de hoofdelijke aansprakelijkheid is op dit moment materiaal van aard op basis van de overwaarde op de vastgoedportefeuille in privé, waar ook hypotheek op wordt gevestigd.
- Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving ter hoogte van € 700.000,- verkregen ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund, op de vastgoedportefeuille bestaande uit:
- Het onroerend goed aan de Graafseweg 156, 6531 ZV te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 2, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 2A, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 4, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 1779 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Oude Azaleastraat 8, 6542 JS te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie I nummer 2072 te Neerbosch;
- Het onroerend goed aan de Vuurdoornstraat 13, 6543 TX te Nijmegen, kadastraal bekend als sectie H nummer 1619 te Neerbosch.
Het onroerend goed kent een totale WOZ-waarde van € 1.253.000,- per 1-1-2023.
- De (huidige en toekomstige) huurpenningen van het onroerend goed, waar tevens hypotheek op wordt gevestigd, worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
- Geldnemer heeft de mogelijkheid om gedurende de laatste 12 maanden, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, vervroegd af te lossen tegen drie maanden vergoedingsrente voor de investeerders.
- Aanvullend heeft geldnemer de mogelijkheid om in de laatste zes maanden van de looptijd, in afwijking van de Algemene Voorwaarden, de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente, als de geldnemer zijn lening via Collin Crowdfund gaat herfinancieren. De investeerders in deze lening krijgen in dat geval een eerste investeringskans in de nieuwe lening.
- Geldnemer heeft de mogelijkheid om eenmaal per kalenderjaar maximaal 10% van het oorspronkelijke leenbedrag af te lossen zonder extra vergoedingsrente. De looptijd zal hierbij gelijk blijven, de extra aflossing zal in mindering worden gebracht op de slottermijn.
Door zowel de eerste hypothecaire inschrijving op de vastgoedportefeuille als de verpanding van de huurpenningen en de hoofdelijke aansprakelijkheid kwalificeren wij de zekerheden als Goed.
Samenvattend
Afloscapaciteit: Goed
Solvabiliteit: Goed
Zekerheden: Goed
Overall: Goed
Bijlage(n)
- Essentiële beleggingsinformatie
Bovenstaande bijlage(n) kunt u alleen inzien, indien u bent ingelogd op uw ‘Mijn Collin’ account.