Samenvatting

De ondernemers kopen het pand aan de Newtonstraat 93 H en 93 2 te Amsterdam, om te splitsen naar 5 appartementen, te verbouwen en te verkopen. 

Urban Split is opgericht door Bob Vonken (Managing Director bij onderdeel van een grote energiemaatschappij), Neo Cheung (eigen onderneming in IT) en Joachim Salvador. De ondernemers hebben vanuit hun studie, werkervaring en bezit van eigen vastgoed ervaring in de sector en worden bijgestaan door een professionele partij op het gebied van splitsing en vastgoedontwikkeling in Amsterdam. 

De leegwaarde huidige staat bedraagt € 1.510.000,-. Na splitsing en verbouwing bedraagt de leegwaarde € 2.820.000,- op basis van een taxatierapport met waarde peildatum 12 juni 2024. Na realisatie bedraagt de Loan to Value (LtV) 83%. De ondernemers verwachten dat het onroerend goed in totaal voor ruim € 3.000.000,- verkocht zal gaan worden op basis van eigen referenties. Naast de hypothecaire inschrijving geven de ondernemers samen met hun partners een borgtocht af van € 1.000.000,- af welke op dit moment een materiele waarde heeft.

Financieringsbehoefte
De totale investering bedraagt € 2.610.000,-. Vanuit eigen middelen wordt er € 260.000,- ingebracht. De gevraagde financiering via Collin Crowdfund bedraagt € 2.350.000,-. De looptijd is 14 maanden aflossingsvrij, met derhalve een slottermijn ter hoogte van het leenbedrag in de 14e maand. De rente bedraagt 9% per jaar gedurende de gehele looptijd. 

Risico
De Dun & Bradstreet Kwalificatie voor deze aanvraag is Gemiddeld risico. De overall Collin Credit Score is Ruim voldoende.

• De geldnemers zijn: 
  • 2X B.V.
  • CHNGLAB B.V.
  • Salvador Hodl B.V.
  • UrbanHold B.V. 
  • UrbanSplit B.V.
• Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving van € 2.350.000,- op het onroerend goed met als adres Newtonstraat 93 H en 93 2, 1098 HC te Amsterdam, kadastraal bekend als sectie B nummer 2577 te Watergraafsmeer, verkregen ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. Het onroerend goed heeft een waarde in huidige staat van € 1.510.000,- en een waarde na splitsing en verbouwing van € 2.820.000,- op basis van een taxatierapport met waardepeildatum 12 juni 2024.
• T.K. Cheung, B. Vonken, J.M.F. Burrica Salvador, I.R.R. Boonen, W.C. Ng en M.W. Tang geven een gezamenlijke borgstelling af voor € 1.000.000,-. Deze borgstelling is op dit moment materieel van aard op basis van overwaarde op onroerend goed, aanwezige beleggingen en liquide middelen.
• Er wordt een rentedepot aangehouden ten behoeve van de eerste 6 maandtermijnen. Het depot wordt verpand aan de investeerders.
• Er wordt een bouwdepot van € 830.000,- aangehouden. Het bouwdepot wordt op factuurbasis uitgekeerd na ontvangst van de vergunning. In dit depot zit een bedrag van € 130.000,- voor de afkoop van de erfpacht. De afkoop van het erfpacht zal voor het verkrijgen van de vergunningen worden uitgekeerd. Het depot wordt verpand aan de investeerders.
• Bij verkoop of herfinanciering van (een of meerdere) van de woningen wordt er deelroyement verleend bij aflossing. Per woning wordt er minimaal het volgende afgelost op de Lening: 
  • woning A met ca. 84m2 gebruiksoppervlakte: € 741.000,-; 
  • woning B met ca. 61m2 gebruiksoppervlakte: € 551.000,-; 
  • woning C met ca. 59m2 gebruiksoppervlakte: € 532.000,-; 
  • woning D met ca. 47m2 gebruiksoppervlakte: € 437.000,-; 
  • woning E met ca. 45m2 gebruiksoppervlakte: € 418.000,-;

Indien de aflossing gebeurt in de eerste acht maanden na startdatum van de Lening bedraagt de extra vergoedingsrente een maand voor de investeerders. Indien de aflossing gebeurt in de laatste zes maanden voor einddatum van de Lening is er geen extra vergoedingsrente verschuldigd.

• Geldnemer heeft de mogelijkheid om de lening in de laatste 6 maanden voor de einddatum de lening algeheel vervroegd af te lossen zonder extra vergoedingsrente.

Leendoel

De financiering wordt aangewend voor de aankoop, splitsing en verbouwing van de Newtonstraat 93 H en 93 2 te Amsterdam naar 5 appartementen.

Ondernemer

Bob Vonken (1989) heeft een HBO studie bouwtechnische bedrijfskunde afgerond. Tijdens zijn studie werkte hij als werkstudent bij en projectontwikkelaar. Aansluitend studeerde hij REMD aan de Technische Universiteit in Eindhoven en was hij vervolgens werkzaam als analist op de afdeling waardebepaling van de fiscus in Amsterdam. Inmiddels heeft hij 13 jaar ervaring in de IT in verschillende rollen en is op dit moment Managing Director van een business unit van een grote energiemaatschappij waar hij zich bezighoudt met de digitale productontwikkeling t.b.v. de energie transitie. 

Neo Cheung (1984) is al ruim 15 jaar werkzaam m.b.t. het ontwerpen van websites en apps. In 2020 is hij een eenmanszaak gestart in hetzelfde vakgebied. De ondernemer heeft een vastgoedportefeuille van twee appartementen in de vrije sector voor de verhuur in Amsterdam en Zaandam. 

Joachim Salvador (1987) is werkzaam in de financiële sector. Joachim heeft ervaring in het aankopen, exploiteren en verkopen van gronden en appartementen in Portugal.

Onderneming

Newtonstraat 93 H en 93 2 te Amsterdam
Het object is gelegen nabij het Frankendael park in Amsterdam Oost, in de buurt Watergraafsmeer.

Het bestaande pand, verdeeld over vijf woonlagen van 238m2, wordt uitgebreid met aanbouw op de begane grond en opbouw op de 4e verdieping. Zo ontstaat er een pand met in totaal 296m2. Na splitsing ontstaan er vijf appartementen, geheel gerenoveerd, geïsoleerd en hoogwaardig afgewerkt.
Aannemer is DeluxeWonen, met veel ervaring in het splitsen en verbouwen van woningen in de omgeving Amsterdam. De eeuwigdurende erfpacht zal worden afgekocht.

Op dit moment bevindt het bovenhuis zich in verhuurde staat, maar zal er voor afname van het onroerend goed een vso zijn getekend met de huurder zodat het algehele onroerend goed niet meer verhuurd is per februari 2025. In de tussentijd zal eerst de benedenwoning worden verbouwd tot 2 appartementen, per februari worden de andere 3 appartementen gerealiseerd.

Juridische structuur

Financieringsbehoefte

Leenbedrag: € 2.350.000,-
Rente: 9%
Looptijd: 14 maanden aflossingsvrij

Risico’s

Dun & Bradstreet
Collin Crowdfund werkt samen met het onafhankelijke creditratingbureau Dun & Bradstreet. De kwalificatie van Dun & Bradstreet wordt gebruikt als voorspellende indicator om bedrijfsrisico’s te bepalen. De kwalificatie voor 2X B.V., CHNGLAB B.V., UrbanHold B.V. en Salvador Hodl B.V. is Laag risico. De kwalificatie voor Urban Split B.V. is Gemiddeld risico. Voor deze aanvraag hanteren we de kwalificatie Gemiddeld risico.

Collin Credit Score
De Collin Credit Score is een gewogen score gebaseerd op een mix van afloscapaciteit, solvabiliteit en zekerheden. Deze score is gebaseerd op basis van taxatierapporten de koopovereenkomst, vastgoedoverzicht privé, IB aangiftes 2023, offerte aannemer, koopprijsinschatting van ondernemers en hypotheekoverzichten. De overall Collin Credit Score is Ruim voldoende.

Afloscapaciteit
De omzet op basis van verkoop van het project, ingeschat door ondernemers, is naar verwachting € 3.073.000,-. Na aftrek van kosten en renteverplichtingen blijft er een netto cashflowoverschot op het project over van circa € 290.000,-. Er is een rentedepot aanwezig gedurende een looptijd van 6 maanden. Indien het onroerend goed nog niet is verkocht na 6 maanden moeten de ondernemers vanuit hun holdings, danwel vanuit privé, gelden bijstorten voor de rentebetalingen. Momenteel zijn er ruim voldoende middelen om bij te storten. Wij kwalificeren de afloscapaciteit als Ruim Voldoende.

Solvabiliteit
De solvabiliteit na financiering op basis van de balans na financiering is 12% op een balanstotaal van € 2.670.000,-. Naast het huidige project is er geen andere activa aanwezig in de B.V. Wij kwalificeren de solvabiliteit als Matig.

Zekerheden en voorwaarden

• De geldnemers zijn: 
  • 2X B.V.
  • CHNGLAB B.V.
  • Salvador Hodl B.V.
  • UrbanHold B.V. 
  • UrbanSplit B.V.
• Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving van € 2.350.000,- op het onroerend goed met als adres Newtonstraat 93 H en 93 2, 1098 HC te Amsterdam, kadastraal bekend als sectie B nummer 2577 te Watergraafsmeer, verkregen ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. Het onroerend goed heeft een waarde in huidige staat van € 1.510.000,- en een waarde na splitsing en verbouwing van € 2.820.000,- op basis van een taxatierapport met waardepeildatum 12 juni 2024.
• T.K. Cheung, B. Vonken, J.M.F. Burrica Salvador, I.R.R. Boonen, W.C. Ng en M.W. Tang geven een gezamenlijke borgstelling af voor € 1.000.000,-. Deze borgstelling is op dit moment materieel van aard op basis van overwaarde op onroerend goed, aanwezige beleggingen en liquide middelen.
• Er wordt een rentedepot aangehouden ten behoeve van de eerste 6 maandtermijnen. Het depot wordt verpand aan de investeerders.
• Er wordt een bouwdepot van € 830.000,- aangehouden. Het bouwdepot wordt op factuurbasis uitgekeerd na ontvangst van de vergunning. In dit depot zit een bedrag van € 130.000,- voor de afkoop van de erfpacht. De afkoop van het erfpacht zal voor het verkrijgen van de vergunningen worden uitgekeerd. Het depot wordt verpand aan de investeerders.
• Bij verkoop of herfinanciering van (een of meerdere) van de woningen wordt er deelroyement verleend bij aflossing. Per woning wordt er minimaal het volgende afgelost op de Lening: 
  • woning A met ca. 84m2 gebruiksoppervlakte: € 741.000,-; 
  • woning B met ca. 61m2 gebruiksoppervlakte: € 551.000,-; 
  • woning C met ca. 59m2 gebruiksoppervlakte: € 532.000,-; 
  • woning D met ca. 47m2 gebruiksoppervlakte: € 437.000,-; 
  • woning E met ca. 45m2 gebruiksoppervlakte: € 418.000,-; 

Indien de aflossing gebeurt in de eerste acht maanden na startdatum van de Lening bedraagt de extra vergoedingsrente een maand voor de investeerders. Indien de aflossing gebeurt in de laatste zes maanden voor einddatum van de Lening is er geen extra vergoedingsrente verschuldigd.

• Geldnemer heeft de mogelijkheid om de lening in de laatste 6 maanden voor de einddatum de lening algeheel vervroegd af te lossen zonder extra vergoedingsrente.

Door zowel de eerste hypothecaire inschrijving, de gezamenlijke borgtocht welke op dit moment materieel van aard is, en het bouwdepot kwalificeren wij de zekerheid als Goed.

Samenvattend
Afloscapaciteit: Ruim Voldoende
Solvabiliteit: Matig
Zekerheden: Goed
Totaalscore: Ruim Voldoende

• Essentiële Beleggingsinformatie

Bekijk bijlage(n)

Bovenstaande bijlage(n) kunt u alleen inzien, indien u bent ingelogd op uw ‘Mijn Collin’ account.

Laatste investeringen