Brabantbad
geïnvesteerd
inschrijftijd
Dun & Bradstreet
Credit Score
Bedrijfskenmerken
Wijziging leningaanvraag d.d. 3-11-2022
Beste investeerder,
11 oktober jl. is de crowdfunding van Brabantbad live gegaan. Dit heeft nog niet geleid tot een volledige funding van het streefbedrag. We zijn daarop in overleg gegaan met de klant en het intermediair. De klant wil graag dat de crowdfunding succesvol kan worden afgesloten en daarom kunnen we de volgende wijzigingen aankondigen:
- Het leenbedrag via Collin wordt neerwaarts aangepast tot € 220.000,- in plaats van de oorspronkelijke € 240.000,-
- De verkoper verstrekt een aanvullende lening van € 27.500,- met een rente van 3,5%. De lening is aflossingsvrij en dient na 60 maanden te worden afgelost. Dit aflosmoment komt overeen met de slottermijn van de Collin lening.
De aflossing vindt plaats conform onderstaand aflosschema, dat in nauw overleg met ondernemer en de financieel tussenpersoon tot stand is gekomen:
- Aflossing jaar 1: 12* € 1.000,-= € 12.000,-
- Aflossing jaar 2: 12* € 2.500,-= € 30.000,-
- Aflossing jaar 3: 12* € 3.000,-= € 36.000,-
- Aflossing jaar 4: 12* € 3.000,-= € 36.000,-
- Aflossing jaar 5: 11* € 3.500,-= € 38.500,-
Totaal = € 152.500,-.
Slottermijn = € 67.500,-.
Door de wijziging van het leenbedrag blijft de eerder voorgestelde aflossing in tact en zal de slottermijn verminderen van € 87.500,- naar € 67.500,-.
De exploitatie conform onderstaande pitch zal enigszins verbeteren doordat de rente van de verkopende partij lager is dan de Collin lening.
Vanwege deze wijziging zal de bedenktermijn voor investeerders nog 4 kalenderdagen bedragen, waarna de funding definitief wordt.
Hieronder ziet u de oorspronkelijke pitch waarin bovenstaande wijzigingen niet zijn doorgevoerd.
Met vriendelijke groet,
Collin Crowdfund
Leendoel
Mevrouw A.A. Ali-Zadeh is in de gelegenheid om de exploitatie van de shop van het Esso tankstation Brabantbad te Den Bosch over te kopen van de huidige eigenaar. De huidige eigenaar is 69 jaar en wil om deze reden zijn bedrijf verkopen. De redenen van mevrouw Ali-Zadeh om het bedrijf over te nemen zijn:
- Zij is al sinds 2015 werkzaam als assistance manager van de tankshop, waarbij zij verantwoordelijk is voor het leidinggeven aan het personeel, het assortiment in de tankshop en de dagelijkse gang van zaken binnen de onderneming.
- De toekomstig ondernemer heeft tijdens haar dienstverband de tankshop gemoderniseerd naast het traditionele assortiment van rookwaren, telefoon/cadeaukaarten en snoepgoed. Zij heeft het assortiment aangevuld met diverse soorten drankjes, een koffiecorner en andere producten. Hierbij zoekt zij met name naar trends in de markt en speelt hierop in. Zij ziet op termijn nog veel nieuwe kansen, zoals het leveren van broodjes en eenvoudige maaltijden, waardoor zij verwacht dat de omzet en het rendement verder zal toenemen
- Zij wil graag starten als ondernemer. Gezien de ervaring op het gebied van de exploitatie van de tankshop in combinatie haar ervaring op het gebied van horeca ziet ze dit als een mooi kans.
Brabantbad heeft als bedrijfsactiviteit de exploitatie van de Esso tankshop gelegen aan de Van Grobbendoncklaan 2 te Den Bosch. Het tankstation is gevestigd aan een drukke doorgaande route aan de rand van Den Bosch. Het tankstation en de shop is 24 uur per dag, 7 dagen in de week en 365 dagen per jaar open. In de loop der jaren is er door de onderneming een vast klantenbestand opgebouwd.
De financiering via Collin Crowdfund is benodigd voor de overname. Er wordt een lening van € 240.000,- verstrekt met een looptijd van 60 maanden en een vaste rente van 8,0% per jaar. De rente en aflossing worden maandelijks geïncasseerd en doorbetaald aan de investeerders. De aflossing vindt plaats conform onderstaand aflosschema, dat in nauw overleg met ondernemer en de financieel tussenpersoon tot stand is gekomen:
Aflossing jaar 1: 12* € 1.000,-= € 12.000,-
Aflossing jaar 2: 12* € 2.500,-= € 30.000,-
Aflossing jaar 3: 12* € 3.000,-= € 36.000,-
Aflossing jaar 4: 12* € 3.000,-= € 36.000,-
Aflossing jaar 5: 11* € 3.500,-= € 38.500,-
Totaal = € 152.500,-
Slottermijn = € 87.500
Financieringsbehoefte
Risico
- De debiteur is mevrouw A.A. Ali-zadeh ten deze handelend zowel voor zich als onder de naam Brabantbad. Vanwege de gekozen rechtsvorm is de ondernemer hoofdelijk aansprakelijk voor het gehele leenbedrag. De waarde van de hoofdelijke aansprakelijkheid is op dit moment moreel van aard.
- Mevrouw N. Sampat (persoonlijke relatie van ondernemer) geeft een persoonlijke borgstelling af ter hoogte van € 150.000,-. Deze borgstelling heeft op dit moment grotendeels een materiële waarde gebaseerd op de overwaarde op haar woonhuis.
- Er wordt een tweede hypothecaire inschrijving (derdenhypotheek) ter hoogte van € 150.000,- op het woonhuis met als adres: Rompertcentrum 29, 5233 RG ’s-Hertogenbosch, kadastraal bekend ’s-Hertogenbosch O 4534, gevestigd ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. Deze is voorbelast met een eerste hypothecaire inschrijving van € 185.500,- en een openstaande schuld van € 154.560,-. Het onroerend goed kent een marktwaarde van € 285.000,- op basis van de WOZ-waarde d.d. 01-01-2021.
- Voornoemde twee aparte zekerheidsrechten (derdenhypotheekrecht én borgtocht mevrouw N. Sampat) kunnen door Collin Crowdfund los van elkaar worden uitgewonnen. De derdenhypotheekgever én de borg zijn hiervan op de hoogte en zijn hierover geïnformeerd. Collin Crowdfund verbindt zich jegens derdenhypotheekgever én borg om in totaal niet méér uit te winnen van beide zekerheden dan € 150.000,- te vermeerderen met wettelijke rente en kosten.
- Meneer A. Manbodh (persoonlijke relatie van ondernemer) geeft een persoonlijke borgstelling af voor € 150.000,-. Deze borgstelling heeft op dit moment materiële waarde gebaseerd op de overwaarde die blijkt uit het vastgoedoverzicht van de heer Manbodh. De heer Mandbodh heeft een twaalftal panden in eigendom.
- De lening van de verkoper ter hoogte van € 25.000,- wordt achtergesteld ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. Gedurende de looptijd van de lening zal er geen aflossing plaatsvinden op de achtergestelde lening. De rente ter hoogte van 3,5% wordt wel betaald.
- De (huidige en toekomstige) roerende zaken van Brabantbad worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
- De (huidige en toekomstige) vorderingen van Brabantbad worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
- De mogelijkheid bestaat om éénmaal per kalenderjaar maximaal 10% van het oorspronkelijke leenbedrag af te lossen zonder extra vergoedingsrente. De looptijd zal hierbij gelijk blijven, de extra aflossing wordt in mindering gebracht op de slottermijn.
Dun & Bradstreet
Collin Crowdfund werkt samen met het onafhankelijke creditratingbureau Dun & Bradstreet. De kwalificatie van Dun & Bradstreet wordt gebruikt als voorspellende indicator om bedrijfsrisico’s te bepalen. De score voor Brabantbad is Verhoogd risico.
Collin Credit Score
De Collin Credit Score is een gewogen risico gebaseerd op een mix van afloscapaciteit, solvabiliteit en zekerheden. Er is bij beoordeling o.a. gebruik gemaakt van de jaarcijfers 2021 van Esso Brabantbad, de prognosecijfers en IB gegevens. De overall Collin Credit Score is Voldoende.
Toelichting prognose
Het benzinestation betreft een Esso-station. De benzine wordt geleverd door de Visser Energy Group. Dit betreft een onderneming, die meer dan 50 eigen benzinestations in met name Nederland heeft. Naast de exploitatie van het benzinestation hebben de meeste van deze tankstations ook een shop. De shop wordt gehuurd door de toekomstig ondernemer van de Visser Energy Group voor € 40.000, – per jaar.
De huidige eigenaar exploiteert de onderneming al sinds 1983. In de loop der jaren is de tankshop steeds verder uitgegroeid tot de huidige opzet met een omzet van ruim € 2,7 miljoen in 2021, waarbij de EBITDA (winst vóór aftrek van rentekosten, belastingen, afschrijving en afboekingen) uitkwam op € 89.000,-. De huidige eigenaar is 69 jaar oud en wil om deze reden zijn bedrijf verkopen. De afschrijvingen zijn begroot op € 21.000,- per jaar. Er wordt een netto cashflow overschot geprognosticeerd voor het eerste jaar na overname van € 26.000,-. Naast de aflossingsvrije achtergestelde lening van de verkoper ter hoogte van € 25.000,- zal er aanvullend een lening worden verstrekt ter hoogte van € 33.000,- die in 60 maanden wordt afgelost met een rentevergoeding van 3,5%.