Samenvatting

De Adasgroep is dé aanbieder van horeca op het monumentale en historisch centrale plein ‘De Brink’ in Deventer. Met horecazaken als Chicago Club, The Irish Elk, Jasmin’s, Sushi By me, het net geopende Humpie Dumpie’s en met nog twee horecagelegenheden onderweg, zijn zij overal op het plein terug te vinden. Naast de exploitatie van voornoemd horeca heeft de Adas groep ook nog een evenementenbureau aan de Brink 18 te Deventer waarvan de exploitatie plaatsvindt in ‘De Klaarbeek’. Het doel van de Adasgroep is om iedere doelgroep binnen Deventer en omstreken een unieke beleving te laten ervaren. 

Ayhan Sahin heeft samen met een compagnon het monumentale pand aan de Brink 29 begin 2021 aangekocht in Caay vastgoed B.V. Meteen na de aankoop van het pand is Ayhan met eigen middelen zowel de studio’s als de horecaruimte gaan verbouwen. Onlangs is het pand getaxeerd op € 1.700.000,-. In de Brink 29 zitten een zestal studio’s en appartementen en de horeca exploitatie van The Irish Elk B.V.

Voor de aankoop van het onroerend goed aan de Brink 29 heeft CAAY Vastgoed een onderhandse lening afgesloten. Hierbij is altijd aan de betalingsverplichtingen voldaan.

De ondernemer heeft de mogelijkheid gekregen om de aandelen van Caay Vastgoed B.V. volledig over te nemen, waarbij hij ook het volledige eigendom van monumentale pand aan de Brink 29 verkrijgt.

Financieringsbehoefte
De totale investering bedraagt € 1.600.000,-. De gevraagde financiering via Collin Crowdfund bedraagt € 1.600.000,-. De looptijd is 60 maanden met een maandelijkse lineaire aflossing en een slottermijn ter hoogte van € 1.275.000,-. De rente bedraagt 9% per jaar gedurende de looptijd. 

Risico
Dun & Bradstreet kwalificatie voor deze aanvraag is Laag risico. De overall Collin Credit Score is Goed.
De gestelde voorwaarde en zekerheden zijn:

• De debiteuren zijn Sahin Vastgoed B.V., CAAY Vastgoed B.V., SAWA Beheer Twello B.V. en The Iris Elk B.V.
• Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving van € 1.600.000,-, op het bedrijfspand met studio’s, gelegen aan de Brink 29, 7411 BS te Deventer en aan de Menstraat 1, 7411 EX te Deventer, kadastraal bekend als sectie E nummer 9556 te Deventer, gevestigd ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. De marktwaarde bedraagt € 1.700.000,- op basis van een taxatie met waarde peildatum 11 februari 2021.
• De heer A. Sahin geeft een persoonlijke borgstelling af voor € 400.000,-. De borgstelling heeft op dit moment een morele waarde, aangezien het vermogen van de heer Sahin in zijn B.V’s zit. We hebben in het vermogen van de B.V.’s geen rekening gehouden met de goodwill van de exploitaties.
• De (huidige en toekomstige) huurpenningen van het bedrijfspand met studio’s, gelegen aan de Brink 29, 7411 BS te Deventer en aan de Menstraat 1, 7411 EX te Deventer, kadastraal bekend als sectie E nummer 9556 te Deventer worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
• De (huidige en toekomstige) roerende zaken van The Irish Elk B.V. worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
• De geldnemers hebben de mogelijkheid om éénmaal per kalenderjaar 10% van het oorspronkelijke leenbedrag af te lossen zonder extra vergoedingsrente. De aflossing zal in mindering worden gebracht op de slottermijn. 
• De geldnemers hebben de mogelijkheid om de lening in de laatste 24 maanden af te lossen tegen een vergoedingsrente van 3 maanden voor de investeerders. Daarnaast hebben de geldnemers de mogelijkheid om in de laatste 6 maanden van de looptijd de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente, als de geldnemers de lening via Collin Crowdfund gaan herfinancieren. De investeerders in deze lening krijgen in dat geval een eerste investeringskans in de nieuwe lening.

Leendoel

Deze financiering wordt aangewend voor de overname van de aandelen van CAAY Vastgoed B.V.

Ondernemer

Ayhan Sahin (1983) is naast trotse partner en vader van twee kinderen ook de trotse oprichter en DGA van de Adas Groep sinds 2013. De geschiedenis van de Adas Groep begint in de achtertuin van de ouders van Ayhan waar hij met twee vrienden in de ouderlijke tuin een snackschuur opende.

Vanuit die snackschuur heeft hij zich met vallen en opstaan weten te ontwikkelen tot een succesvolle horeca-ondernemer in Deventer.

Onderneming

De Adasgroep is dé aanbieder van diverse horeca exploitaties voor verschillende doelgroepen op het monumentale en historische plein De Brink te Deventer. De Adas Groep is de grootste horeca exploitant van de Brink. Met horecazaken als Chicago Club, The Irish Elk, Jasmin’s, Sushi By me en het net geopende Humpie Dumpies, zijn zij overal op het plein terug te vinden. Het doel van de Adasgroep is om iedere doelgroep binnen Deventer en omstreken een unieke beleving te laten ervaren. Naast de exploitatie van voornoemd horeca heeft de Adas groep ook nog een evenementenbureau aan de Brink 18 te Deventer waarvan de exploitatie plaatsvindt in ‘De Klaarbeek’.

Deze financiering wil hij aanwenden om de aandelen over te kunnen nemen van een besloten vennootschap waar het monumentale pand aan de Brink 29 in is gevestigd. Met de overname van de aandelen verkrijgt de heer Sahin ook 100% eigendom van het pand. In de Brink 29 is de horeca exploitatie The Irish Elk B.V. van de heer Sahin actief. The Irish Elk heeft een 4,1 op basis van 832 google reviews.

Juridische structuur

Financieringsbehoefte

Investeringsoverzicht

Leenbedrag: € 1.600.000,- 
Rente: 9,0%
Looptijd: 60 maanden met een maandelijkse lineaire aflossing en een slottermijn van € 1.275.000,-. 

Risico

Dun & Bradstreet
Collin Crowdfund werkt samen met het onafhankelijke creditratingbureau Dun & Bradstreet. De kwalificatie van Dun & Bradstreet wordt gebruikt als voorspellende indicator om bedrijfsrisico’s te bepalen. De kwalificatie voor zowel Sahin Vastgoed B.V. als SAWA Beheer Twello B.V. is Laag risico. De kwalificatie voor de horeca exploitatie The Irish Elk B.V. en Caay Vastgoed B.V. is Verhoogd risico. Voor deze aanvraag hanteren we de kwalificatie Laag risico.

Collin Credit Score
De Collin Credit Score is een gewogen score gebaseerd op een mix van afloscapaciteit, solvabiliteit en zekerheden. De score is gebaseerd op de aangeleverde taxatierapporten, (geconsolideerde) jaarcijfers 2021 en 2022 en prognosecijfers 2023 van Sahin Vastgoed B.V., Sawa Beheer Twello B.V. en The Irish Elk B.V.. Voor deze aanvraag hanteren we de kwalificatie Goed.

Afloscapaciteit
De omzet in 2022 van Sahin Vastgoed B.V. bedroeg € 733.000,-, met een netto cashflowoverschot van € 362.000,-. Op basis van de prognose 2023 bedraagt de omzet € 608.000,- met een netto cashflowoverschot van € 214.000,-. Wij kwalificeren de afloscapaciteit als Goed.

Solvabiliteit
De geconsolideerde solvabiliteit na financiering bedraagt 16% op een balanstotaal van € 3.062.000,-. Wij kwalificeren de afloscapaciteit als Voldoende.

Zekerheden en voorwaarden

• De debiteuren zijn Sahin Vastgoed B.V., CAAY Vastgoed B.V., SAWA Beheer Twello B.V. en The Iris Elk B.V.
• Er wordt een eerste hypothecaire inschrijving van € 1.600.000,-, op het bedrijfspand met studio’s, gelegen aan de Brink 29, 7411 BS te Deventer en aan de Menstraat 1, 7411 EX te Deventer, kadastraal bekend als sectie E nummer 9556 te Deventer, gevestigd ten behoeve van de investeerders van Collin Crowdfund. De marktwaarde bedraagt € 1.700.000,- op basis van een taxatie met waarde peildatum 11 februari 2021.
• De heer A. Sahin geeft een persoonlijke borgstelling af voor € 400.000,-. De borgstelling heeft op dit moment een morele waarde, aangezien het vermogen van de heer Sahin in zijn B.V’s zit. We hebben in het vermogen van de B.V.’s geen rekening gehouden met de goodwill van de exploitaties.
• De (huidige en toekomstige) huurpenningen van het bedrijfspand met studio’s, gelegen aan de Brink 29, 7411 BS te Deventer en aan de Menstraat 1, 7411 EX te Deventer, kadastraal bekend als sectie E nummer 9556 te Deventer worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
• De (huidige en toekomstige) roerende zaken van The Irish Elk B.V. worden verpand aan de investeerders van Collin Crowdfund.
• De geldnemers hebben de mogelijkheid om éénmaal per kalenderjaar 10% van het oorspronkelijke leenbedrag af te lossen zonder extra vergoedingsrente. De aflossing zal in mindering worden gebracht op de slottermijn. 
• De geldnemers hebben de mogelijkheid om de lening in de laatste 24 maanden af te lossen tegen een vergoedingsrente van 3 maanden voor de investeerders. Daarnaast hebben de geldnemers de mogelijkheid om in de laatste 6 maanden van de looptijd de lening volledig vervroegd af te lossen zonder vergoedingsrente, als de geldnemers de lening via Collin Crowdfund gaan herfinancieren. De investeerders in deze lening krijgen in dat geval een eerste investeringskans in de nieuwe lening. 

Door zowel de hypothecaire inschrijving, de persoonlijke borgststelling en de verpanding van de roerende zaken kwalificeren we de zekerheden als Goed.

Samenvattend 
Afloscapaciteit: Goed
Solvabiliteit: Voldoende
Zekerheden: Goed
Overall: Goed

Deel deze leningaanvraag!